La cobertura del riesgo de precio en la comercialización del azúcar en Cuba
DOI:
https://doi.org/10.51302/rcyt.2023.18693Palabras clave:
azúcar, cobertura, commodity, Cuba, efectos olvidados, lógica difusa, riesgo de precio, VRIOResumen
El empleo de derivados financieros para el establecimiento de estrategias de cobertura es una práctica usual en los mercados de commodities, característica que cumple el azúcar, principal producto de exportación de la entidad objeto de estudio. Esta investigación se realiza con el fin de diseñar un procedimiento válido que permita establecer la estrategia de cobertura de riesgos para la empresa Cubazúcar. Con el accionar propuesto en el procedimiento, se eliminan las fisuras más recurrentes y que dependen de la empresa objeto de estudio, y se prevé mejoren los resultados económicos de esta.
Los aportes más relevantes consisten en ofrecer una propuesta de procedimiento para el establecimiento de estrategias de cobertura para el commodity azúcar adaptado a las características de la empresa objeto de estudio; así como el empleo de herramientas de diagnóstico tales como la lógica difusa, específicamente la teoría de los efectos olvidados, el modelo VRIO y la técnica de validación IADOV, todo lo cual le imprime rigor científico y práctico a la investigación.
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